変額保険のメリット・デメリットを保険のプロがわかりやすく解説

終身型の変額保険

終身型の変額保険とは、一生涯にわたって保障が続く変額保険です。

保険期間に満期がないため、有期型のような満期保険金はありません。

その代わりに、被保険者が亡くなるまで死亡保障が続きます。

ただし、途中で解約すると元本割れするデメリットがあるほか、満期がないため「決まった時期にお金を受け取りたい」という目的には向いていません。

保障を一生涯確保しながら、長期的に資産形成も行いたい人に適しています。

変額個人年金保険

変額個人年金保険とは、将来、保険金を年金として受け取るために、保険料を運用しながら積み立てていく変額保険です。

一定期間積み立てた後は、年金形式（分割）または一時金として受け取ることができるため、老後資金の準備として活用されるケースが多いです。

商品によっては、死亡給付金に最低保証が設けられている場合もあります。

ただし、長期運用が前提であり、途中解約すると元本割れしやすい点や、手数料がかかるデメリットには注意が必要です。

老後に向けて資産を増やしながら準備したい人に向いている保険といえます。

参考：変額個人年金保険｜主契約の種類｜生命保険の種類（主契約・特約・その他）｜生命保険を知る・学ぶ｜公益財団法人　生命保険文化センター
https://www.jili.or.jp/knows_learns/kind/main/28.html

変額保険のデメリットとは？

変額保険はメリットばかりではなく、デメリットもあります。

デメリットを知らずに加入してしまうと、「思っていたより増えない」「途中解約で損をした」と後悔する可能性もあります。

損をする可能性がある

変額保険の一番のデメリットとして挙げられるのが、損をする可能性があるということです。

変額保険は保険料の一部を株式や債券などで運用するため、運用成績が悪い場合には、解約返戻金や満期保険金が払込保険料を下回る可能性があります。

特に、運用期間が短い場合や途中で解約した場合は、元本割れのリスクが高まりやすいのがデメリットです。

このように、変額保険は必ずしも利益が出るとは限らず、運用結果によっては損をする可能性がある商品であるというデメリットがあることを理解しましょう。

運用管理料がかかる

変額保険は、運用管理料がかかる点もデメリットです。

変額保険では、保険料の一部を特別勘定（ファンド）で運用しますが、その際に運用管理費用がかかります。

これに加えて、保険関係費用などもかかるため、純粋な投資商品と比べるとコストが高くなりやすいのがデメリットです。

このように、変額保険を検討する際には、運用成果だけでなくどの程度の手数料がかかるのかを事前に確認することが重要です。

商品内容が複雑でわかりにくい

変額保険は、商品内容が複雑でわかりにくい点もデメリットです。

変額保険は「保障」と「資産運用」が組み合わさった商品のため、一般的な生命保険よりも理解すべき内容が多くなります。

特に、特別勘定（ファンド）の運用内容やリスク、保険料の内訳（保障費用・運用費用・各種手数料など）は一見して把握しづらく、初心者にとって変額保険はハードルが高いと感じやすいポイントです。

その結果、仕組みを十分に理解しないまま加入してしまい、「思っていたより増えない」「こんなリスクがあるとは知らなかった」と後悔するケースも少なくありません。

このように、変額保険は内容が複雑な分、納得できるまで理解してから加入をすることで万が一のときにも対応できます。

変額保険のメリットとは？

では、変額保険への加入によってメリットが得られるのでしょうか。

ここからは、変額保険の代表的なメリットをわかりやすく解説します。

将来受け取る保険金を増やせる可能性がある

変額保険は、将来受け取る保険金を増やせる可能性があるという点が最大のメリットです。

保険料の一部が株式や債券などで運用されるため、運用成績が良ければ、死亡保険金や解約返戻金、満期保険金を増やすことができる可能性があります。

定額保険のように受取額があらかじめ決まっている商品とは異なり、変額保険には運用要素も含まれるため、市場環境によっては大きなリターンを期待できます。

特に長期間にわたって運用を続けることで、複利の効果も期待でき、より効率的に資産を増やせる可能性があります。

ただし、運用状況によっては受取額が減少するデメリットもあるため、メリットとあわせてしっかり理解しておくことが重要です。

生命保険控除が適用される

変額保険は、生命保険料控除が適用される点もメリットの一つです。

支払った保険料は、一定の条件を満たすことで生命保険料控除の対象となり、所得税や住民税の負担を軽減できます。

ただし、控除には上限があるため、節税だけを目的に加入するのではなく、あくまで保障や資産形成の一環として検討することが大切です。

参考：変額個人年金保険の税金の取扱いは？｜税金に関するQ&A｜生命保険Q&A｜生命保険を知る・学ぶ｜公益財団法人　生命保険文化センター
https://www.jili.or.jp/knows_learns/q_a/tax/566.html

万が一のときの死亡保障もついている

変額保険は、運用の要素もありつつ、万が一のときの死亡保障がついている点も大きなメリットです。

保障期間中に被保険者が亡くなった場合、あらかじめ定められた死亡保険金が支払われるため、家族への経済的な保障として使うことができます。

多くの変額保険の商品には、死亡保険金に最低保証が設けられており、運用状況に関わらず一定額を受け取れるという点も安心の一つです。

「投資だけでは不安」「保障も持っておきたい」と考える方にとってはおすすめです。

デメリットがあっても向いている人

結局、変額保険はどんな人に向いているのかと気になる方も多いと思います。

ここからは、変額保険が向いている人の特徴をわかりやすく解説し、どんな人が選ぶべきかを具体的に紹介します。

加入を検討している方は、ぜひ参考にしてください。

運用と保障を同時に行いたい

変額保険は、運用と保障を同時に行いたい人に向いている商品です。

通常、資産運用と生命保険は別々に準備する必要がありますが、変額保険であれば一つの契約で「資産を増やすこと」と「万が一の備え」を同時に実現できます。

運用が好調であれば将来の資産形成につながり、万が一の際には死亡保険金が支払われるため、家族への備えとしても利用することができます。

特に、「投資だけでは不安」「保障もきちんと持っておきたい」と考える方にとっては、バランスの取れた選択といえます。

ただし、運用によるリスクやデメリットがある点は変わらないため、仕組みを理解したうえで検討しましょう。

長期的に資産運用を行いたい

変額保険は、長期的に資産運用を行いたい人に向いている商品です。

変額保険は、保険料の一部を株式や債券などで運用する仕組みのため、短期間では価格変動の影響を受けやすい一方で、長期間継続することでデメリットやリスクを分散し、安定した成長を目指すことができます。

時間をかけることで、複利の効果も期待でき、資産を効率よく増やせる可能性があります。

また、長期運用を前提とすることで、途中解約による元本割れのデメリットも抑えやすくなります。

老後資金や教育資金など、将来に向けてコツコツ準備したい方にとって、変額保険はとても良い商品といえるでしょう。

ただし、長く続けることが前提となるため、短期間で解約する予定の方には、市場の恩恵をうまく受けることができずに元本割れを起こしやすいデメリットがあるため向いていません。

自分で運用をしたいが難しくてわからない

変額保険は、自分で運用したいけれど、何から始めればいいかわからない人にも向いている商品です。

株式投資や投資信託に興味はあっても、「銘柄選びが難しい」「運用のタイミングがわからない」と感じて、一歩踏み出せない方は少なくありません。

変額保険であれば、プロに運用を任せられるうえ、あらかじめ用意された特別勘定（ファンド）の中からご自身のリスク許容範囲内で選ぶことができます。

「自分で細かく運用するのは不安だけど、資産運用には挑戦したい」という方にとっては、変額保険は運用を始めやすい商品といえます。

ただし、完全に任せきりにするのではなく、変額保険として運用していく中で状況の確認やファンドの見直しを定期的に行うことが大切です。

デメリットや向いていない人

変額保険は本当に自分に合っているのか不安な方は多いと思います。

変額保険は普通の生命保険とは違い、運用要素も含まれるため向き不向きが分かれます。

元本割れのリスクが許容できない

変額保険は、元本割れのリスクが許容できない人にデメリットとなってしまうため、向いていません。

運用には、増える可能性だけでなく、元本割れするデメリットももちろん含まれています。

変額保険は、保険料の一部を株式や債券などで運用する仕組みのため、市場の状況によっては受取額が支払った保険料を下回る可能性があります。

つまり、解約返戻金・満期返戻金には元本が保証されていない商品が多い、というデメリットがあることに注意が必要です。

• 絶対に損をしたくない
• 元本保証がないと不安

という方にとっては、価格変動によるストレスを感じやすく、保険の継続が難しくなる可能性があります。

短期間で解約する可能性がある

変額保険は、短期間で解約する可能性がある人にはデメリットであり、向いていません。

変額保険は長期運用を前提とした商品であり、契約から間もない時期に解約すると、解約返戻金が払込保険料を下回ってしまうデメリットがあります。

これは、保険関係費用や各種手数料が初期に多く差し引かれるためです。

また、運用も短期間では成果が安定しにくく、市場の影響を受けやすいため、十分なリターンを得る前に解約してしまうと損失が出やすくなります。

• 数年以内に使う可能性がある資金
• ライフプランがまだ定まっていない段階

このような場合での加入には注意が必要です。

長く続ける前提で検討できるかどうかが、変額保険を選ぶうえでの重要なポイントといえるでしょう。

変額保険についてのよくある質問

ここからは、変額保険に関してよくある質問をまとめます。

• Q 変額保険とは何ですか？
  A

  変額保険とは、万が一の保障もしながら保険料の一部を株式や債券などで運用し、その成果によって受け取れる保険金や解約返戻金が変動する生命保険のことです。

• Q 変額保険に種類はありますか？
  A

  変額保険には主に3つの種類があります。

  • 有期型の変額保険：あらかじめ決められた期間だけ保障が続く
  • 終身型の変額保険：一生涯にわたって死亡保障が続く
  • 変額個人年金保険：老後資金の準備を目的とした商品
• Q 変額保険のメリットは？
  A

  変額保険のメリットは、主に資産運用と保障を両立できる点にあり、万が一の際には死亡保障が確保されているため、資産形成を行いながら家族への備えも同時に準備できます。

• Q 変額保険のデメリットは？
  A

  変額保険のデメリットとして、主に元本割れのリスク、そして仕組みの複雑さがあります。

• Q 変額保険が向いている人は？
  A

  • 資産運用と保障をバランスよく取り入れたい
  • 長期的にコツコツ資産形成を続けられる
  • 自分で投資をするのは不安だけれど、資産運用には挑戦したい
• Q 変額保険が向いていない人は？
  A

  • 元本割れのリスクを受け入れられない
  • 絶対に損をしたくない
  • 短期間で解約する可能性がある